“您好，歡迎您到我行辦理個人養老金業務，每年最高稅收優惠5400元。”“掃我朋友圈二維碼，就能開立個人養老金賬戶。”這幾天，不少福州市民都收到了這樣的短信，看到了這樣的朋友圈信息。

11月25日，個人養老金啟動，福建成為36個先行城市（地區）之一，個人養老金會虧本嗎？未來能領取多少？怎么開戶？帶著讀者的問題，記者走訪了多家在榕金融機構，請專家進行了解答。

【資料圖】

一人一行一個賬戶

線下開立僅需5分鐘

“個人養老金的賬戶是什么樣的？”在工行網點，記者進行了開戶體驗。整套流程很簡單，只需要帶上身份證、銀行卡，交由柜臺工作人員，前后大概5分鐘。賬戶開立完成后，通過自己的銀行儲蓄卡就能向該賬戶轉賬繳費，可以一次性，也可以分批。

開戶成功后，會出現“個人養老金資金賬戶”和“個人養老金賬戶”兩個賬戶。原來，個人養老金實行個人賬戶制，包括銀行等渠道開立的個人養老金資金賬戶和在人社部開立的個人養老金賬戶，兩個賬戶通過銀行系統和人社部系統對接后關聯，具有唯一性且互相對應。

“兩個賬戶各有用途，個人養老金賬戶用于信息記錄、查詢和服務等；個人養老金資金賬戶用于繳費、購買產品、歸集收益等。”工作人員說。當然，普通市民記不住那么多，去銀行只要說開立個人養老金賬戶即可。目前，包括23家銀行、11家理財公司、14家證券公司、7家獨立基金銷售機構和6家保險公司在內的機構，都能辦理個人養老金業務。

收入越高 節稅越多

“天花板”每年5400元

對于個人來說，自掏腰包購買個人養老金產品最直接的好處是能夠享受稅收優惠。那么，到底能省多少呢？

“個人養老金采用的是遞延納稅，投資時不納稅，領取時才納稅。”興業銀行福州分行的理財師告訴記者，按照規定，個人養老金可以在稅前按照實際繳存金額扣除，每年扣除的限額是1.2萬元。

當然，每個人收入不同，節稅效果也是不同的。如果月均收入5000至8000元，個稅是3%，每年可以節稅12000X3%=360元；月均收入8000至17000元，個稅是10%，每年可以節稅12000X10%=1200元；月均收入17000至30000元，個稅是20%，每年可以節稅12000X20%=2400元；按照最高的個稅檔位45%，也就是月均收入8萬元+來算，每年可以節稅12000X45%=5400元。簡單說，收入越高，利用個人養老金制度可以節稅越多，但“天花板”就是每年5400元。

舉例來說：假設個人年收入30萬元，全年繳納社保公積金6萬元，按照每年1.2萬元的限額來交個人養老金。那么，在未進行個人養老金繳存前，年度應繳納的個稅為：（30萬-6萬-6萬）X 20%-16920元=19080元；在繳存之后，應繳納個稅是（30萬-6萬-6萬-1.2萬）X 20%-16920=16680元，年度內節稅2400元。（注：16920元，是這個檔位收入納稅的速算扣除數）

領取時還要再收稅

這部分人并不合算

值得一提的是，個人養老金雖然在購買時享受了稅收優惠，但領取時還要按照3%計稅。這“一來一回”，還劃算嗎？

對此，理財師表示，對全年綜合所得低于個稅起征點的人來說，投資個人養老金不僅享受不到優惠，還得承擔額外的稅費，并不適合投資個人養老金，直接去買養老基金、商業養老保險等養老產品會更合適。而對全年綜合所得高于個稅起征點的人來說，最低稅率為3%，恰恰跟個人養老金領取的稅率相等，稅收沒優惠，但有投資收益。不過，假設納稅人收入適用稅率為10%，按照每年12000元繳納享受稅收優惠，則每年可減少當期稅費1200元，本金12000元在提取時繳納個稅360元，等于年減少個稅840元，按照繳納30年則可以享受2.52萬元稅收優惠。所以，收入越高，適用的個稅稅率越高的人，繳納個人養老金獲得的優惠越明顯。

1.2萬元連繳30年

最終可領取數十萬元

假設每年足額投入1.2萬元，將來能領多少錢呢？

銀行人士表示，假設每年繳納1.2萬元，連續繳納30年，總計投入36萬元，如平均年化收益率為3%，則稅后到期本息總收益為57.04萬元；如平均年化收益率為5%，則稅后到期本息總收益為81.2萬元。當然，運作好的產品，也可能有更高收益。

記者從在榕險企獲悉，各家保險公司推出的專屬商業養老保險已有一年多的試點經驗，整體來看，去年展業的6家險企的專屬商業養老保險穩健型賬戶結算利率在4%至6%之間，進取型賬戶結算利率在5%至6.1%之間。但是，要承認的是，投資收益計算是很復雜的事情，涉及的變量太多，不能一概而論。

資金投向各不同

“保命錢”會虧本嗎？

畢竟是為自己存一筆“保命錢”，安全肯定是第一位的。個人養老金的四個投向：儲蓄存款、銀行理財、商業養老保險、公募基金，很多人都知道，但是具體有什么產品，安全性如何呢？

在榕銀行相關業務負責人告訴記者，目前，個人養老金可投產品名單中，有129只養老目標基金，來自6家保險公司的總計7款個人養老金保險產品，其他則有銀行理財產品和儲蓄存款。

從基金類型看，偏債混合型數量最多，共有59只，偏股混合型有2只，平衡混合型有18只，所以，總體風格偏穩健。從個人養老金保險產品上看，均為專屬商業養老保險，參保門檻低，適合沒有太多閑散資金的年輕人，以及工作性質比較靈活的新市民。此外，養老理財和養老儲蓄目前均處于試點階段。養老理財一般選擇穩定、成熟、運作合規穩健的、適合個人養老金長期投資或流動性管理需要的理財產品。興銀理財相關負責人表示，養老理財主要為長期限產品，因此對客戶身患重疾等情況設計了提前贖回條款，而其他非養老理財的養老金理財產品并無提前贖回條款。至于儲蓄存款，開辦個人養老金業務的商業銀行所發行的儲蓄存款（包括特定養老儲蓄，不包括其他特定目的儲蓄）均可納入購買范圍。

在安全性方面，個人養老金平臺的產品都是經過嚴格把關才能夠入選的，所以產品的穩定性、安全性和收益性都應該是比較有保障的。一般從銀行和正規金融機構購買的產品都應該可以相對控制風險。此外，由于封閉積累，長期投資、長期看收益是有保障的。

30歲至退休是主力

根據風險偏好選產品

興業、農行理財經理告訴記者，由于個人養老金賬戶封閉運行及領取條件的限制，30歲至退休前的人是主力人群。參與者可以自行選擇，建議風險偏好較高的年輕人，可以適當提高權益類基金產品配置比例，風險偏好相對穩健的年長人群，可以選擇存款、保險、理財等產品進行綜合配置。在經濟能力與日常生活現金流可控的情況下，獲得長期穩定的收益，實現個人資產保值增值，跑贏通脹。 

“個人養老金金融產品，并非全部是儲蓄產品，也有些是投資產品，在投資中需要有風險意識。個人需要堅持長期投資長期收益、審慎投資合理回報的投資理念，根據個人目前所處年齡階段收入水平、對老年生活的預期、對投資風險的偏好等合理選擇金融產品。”理財經理們說。（福州晚報記者 江海）